最近有學員傳來一段很紅的文章。大意是說：有錢人設一家投資公司，股利稅就從 30% 降到 5%，再把未上市股票一年一年轉給下一代，遺產稅和贈與稅通通歸零。
看完我的第一個反應是：前半段是真功夫，後半段是話術。
先講結論 👉 投資公司能幫你省「每年的股利稅」，但幫不了你讓「遺產稅歸零」。
✔ 真的部分：股利稅可以「延後」
一般人領台積電股利，大戶多半選分開計稅 28%，再加二代健保 2.11%，等於每 100 元股利先少掉 30 元。
如果股票放在你自己的投資公司名下，公司收到國內公司發的股利不用繳所得稅，也不扣二代健保。錢留在公司裡不分配，只要加徵 5% 的未分配盈餘稅。
聽起來很神，但我要提醒一句：這不是「省掉」，是「延後」。
錢一旦從公司拿出來給個人花，就又回到 28% 加 2.11%。所以它適合錢可以長期放在公司裡滾的人，不適合每個月要領出來過生活的人。
✘ 傳說的部分：遺產稅、贈與稅歸零
這套說法的關鍵，是「未上市股票用公司淨值計價，比較便宜」。
這招十幾年前確實好用。但現在的規定已經寫明，未上市公司手上的上市股票，要用市價重新計算。
換句話說，投資公司裡的台積電，照樣用台積電的市價算，沒有任何折扣。你送的是「投資公司的股票」，國稅局看到的還是「台積電」。
那為什麼有人說贈與稅是 0？因為每人每年有大約 244 萬的贈與免稅額。
問題是，上億的資產要靠每年 244 萬慢慢送，就算爸媽兩個人一起送，也要好幾十年。
而且過世前 2 年內送給親人的財產，還會被算回遺產。
有錢人真正的做法：不是一招，是一套
比起追一個「歸零」的神招，我更建議用組合拳：
✔ 投資公司：降低每年的股利稅，讓錢在公司裡繼續滾。
✔ 分年贈與：爸媽各用自己的免稅額，配偶之間互贈也免稅。
✔ 保險和信託：預先準備好繳遺產稅的現金，別讓家人到時候被迫賤賣股票。
✔ 合規運作：公司要真的有在運作，帳要清楚。公司的錢拿去付私人開銷，國稅局一定會找上門。
我常說：稅務規劃不是比誰更會鑽漏洞，而是比誰更早開始、更有紀律。
網路上很多「秒懂省稅」的文章，只講對你有利的那一半。真正上億的資產，值得花錢請專業會計師，依照你家的狀況量身規劃。
不只教會，更陪你做到。下次看到這種神文，先停三秒問自己：它省的是稅，還是把風險藏起來了？
本文依現行台灣稅制整理，實際稅率與免稅額每年可能調整，執行前請諮詢專業會計師。
